Softline объявляет о результатах за III квартал 21-го года

24 февраля 2022, 02:29 12 мин

Softline Holding PLC объявила о предварительных значениях основных показателей своей деятельности за III квартал финансового года, заканчивающегося 31 марта 2022 года.

Основные показатели деятельности за 3 квартал и 9 месяцев 2021 года

Валовая прибыль за III квартал 2021 года возросла на 25% до $102 млн, а за 9 месяцев до 31 декабря 2021 года — на 36% до $231 млн по отношению к аналогичным периодам прошлого финансового года.
Скорректированная маржа EBITDA (от валовой прибыли) за Q3 2021FY составила 33%, увеличившись на 36% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. За 9 месяцев до 31 декабря 2021 года данная величина составила 26%, увеличившись на 42% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что дает полное основание рассчитывать на выполнение наших планов в 2021 году.
Оборот компании за период с 31 марта по 31 декабря 2021 года вырос на 20% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составил 1 642 млн долларов США, дополнительно неконсолидированный вклад Belisoft, DigiTech и Squalio составил 46 млн. долларов США. С учетом вклада вышеперечисленных компаний рост оборота составил 23%.
Рост оборота более прибыльного направления услуг в сфере ИТ достиг 114%.
Доля регулярного (recurrent) оборота увеличилась до более чем 55% от общего оборота.
После выхода на IPO Softline совершила пять важных стратегических приобретений, ускоривших географическое расширение деятельности компании и обогативших ее новыми знаниями и опытом. В состав Softline вошли Umbrella Infocare с головным офисом в Дели, один из лидеров в предоставлении облачных услуг; Softclub, специализирующийся на таком динамично развивающемся направлении, как финансовые технологии; MMTR Technology, компания по созданию программного обеспечения и приложений, насчитывающая более 500 инженеров-программистов; Academy IT, предлагающая индивидуальные решения для корпоративного обучения; и TC Engineer, занимающаяся вопросами информационной безопасности.
Начата реализация ведущей в отрасли программы долгосрочного партнерства с сотрудниками, призванная способствовать привлечению и сохранению наиболее квалифицированных кадров. Наша программа долгосрочного партнерства будет способствовать развитию наших партнерских отношений с нашими сотрудниками и привлекать лучшие таланты в индустрии и создавать новые возможности для развития, что, в свою очередь, позволит нам оставаться более конкурентными.
По состоянию на 31 декабря численность персонала увеличилась год к году на 37% до 6 536 человек. Число инженеров-программистов увеличилась до 2 500. В среднесрочной перспективе предполагается дальнейший рост числа данных специалистов до 5 000 человек.
Завершено расширение Совета директоров, где независимые члены отныне составляют большинство. Это отвечает нашему курсу на внедрение передовых методов управления.
Внимание компании к вопросам охраны природы, социальной ответственности и качеству управления отражено в публикации нашего заявления по ESG.
Запущены расширенная программа обратного выкупа акций с целью финансирования долгосрочного плана поощрения руководства Компании, долгосрочной программы партнерства с сотрудниками ("LTEPP") и программы покупки акций сотрудниками, объявленной 24 января 2022 года.

Игорь Боровиков, председатель совета директоров группы Softline, подчеркивает: "Softline — это история роста. Стоило сбыться нашей мечте о выводе компании на фондовый рынок — и мы уже переходим к следующему этапу нашего путешествия к Мечте 2.0. Мы продолжим расширять географию деятельности, распространив ее более чем на 80 стран, тем самым укрепляя свои позиции в качестве одного из мировых лидеров в области решений, платформ и услуг для цифровой трансформации. Наша Мечта 2.0 опирается также на стратегию привлечения наиболее талантливых кадров, и здесь мы недавно сделали значительный шаг вперед, внедрив ведущую в отрасли программу долгосрочного партнерства с сотрудниками. На рынке выигрывают компании, умеющие привлекать и сохранять лучших специалистов. Соответственно, мы стремимся стать лучшей компанией на рынке для сотрудников, создавая атмосферу совместного успеха и процветания. Помимо результатов, которых мы добиваемся в бизнесе, мы стремимся и к дальнейшему укреплению своих ведущих позиций в области выполнения нормативных требований и в направлениях, определяющих современный ответственный бизнес: охрана природы, социальная ответственность и качество корпоративного управления. Мы рады продолжать этот путь вместе с нашими клиентами, командами, партнерами и инвесторами".
Глобальный генеральный директор Softline Сергей Черноволенко отмечает: "Я хотел бы поблагодарить всю нашу команду из более чем 6 500 сотрудников Softline по всему миру, а также тепло приветствовать более 1 700 новых работников, присоединившихся к нам за последний месяц. Нам важно оставаться партнерами с нашими клиентам и продолжать помогать им в осуществлении цифровой трансформации. Результаты отчетного периода в очередной раз демонстрируют успех нашей трехмерной стратегии — расширение географического присутствия, увеличение портфеля решений и услуг, и расширение и укрепление каналов продаж, а значительная прибыль в III квартале может только радовать. Мы работаем быстро и масштабно, и продолжаем выполнять обязательства, принятые в ходе IPO. Как и обещали, мы инвестируем львиную долю поступивших 400 миллионов долларов США в покупку компаний с привлекательными мультипликаторами. Пять новых сделок, о которых мы недавно объявили, значительно обогатили наши знания и возможности в быстро развивающихся областях, скажем, в плане ИТ-услуг, где мы уже располагаем по всему миру штатом из примерно 2 500 инженеров-программистов и разработчиков, что уже не так далеко от нашего целевого показателя в 5 000 человек. Приобретения, которые являются катализаторами роста компании, соответствуют нашей трехмерной стратегии и грандиозным планам на 2022 год и далее».

Обзор деятельности — третий квартал

Услуги. Рост оборота в сегменте услуги составил 114% по сравнению с третьим кварталом прошлого года и 92% по сравнению с предыдущим кварталом, что отражает успех нашей трехмерной стратегии развития. Хотя в третьем квартале традиционно наблюдаются более высокие темпы роста, в данном случае они вышли за пределы сезонности. Этот рост, отражая влияние приобретений, содержит также и значительную органическую составляющую.

Программное обеспечение и облачные технологии. Оборот в сегменте программного обеспечения и облачных технологий в III квартале вырос на 9%, что обусловлено растущим спросом наших клиентов на услуги по цифровой трансформации. Масштаб нашего облачного направления в III квартале продолжал уверенно расширяться даже по сравнению с сильной базой аналогичного периода прошлого года.

Оборудование. Несмотря на замедление поставок, вызванное глобальным дефицитов микросхем, объем продаж оборудования вырос на 8%. Более того, удлинение сроков поставок не помешало спросу на данный сегмент оставаться достаточно высоким.

Оборот по регионам. Важнейшим фактором роста продаж стало расширение нашей международной деятельности, на долю которой в настоящее время приходится уже 46% от совокупного оборота компании. Данная динамика отражает, в частности, выполнение обещаний Softline по диверсификации своей деятельности. Особенно внушительный рост (как органический, так и за счет недавних приобретений) наблюдался в регионах Европа, Ближний Восток и Африка и Азиатско-Тихоокеанском регионе. Данные по России соответствовали ожиданиям, причем скромный рост частично объясняется большим объемом оборота в III квартале 2020 года, с которым проводилось сравнение, а также последствиями введения НДС на продажу программного обеспечения и задержками с поставками оборудования, хотя в целом существенных изменений в потребительском спросе не наблюдалось. Показатели по странам ЛАТАМ улучшились, рост в третьем квартале составил около пяти процентов.

Прибыльность

Валовая прибыль в III квартале 2021 года составила $101,8 млн, увеличившись на 25% по сравнению с $81,2 млн за тот же период прошлого года. Рост прибыли наблюдался по всем направлениям деятельности, особенно в области услуг (146%). Валовая маржа на основе оборота составила 15,3% против 13,8% за III квартал прошлого года благодаря вкладу сегмента услуг, как более прибыльного направления.

Скорректированный показатель EBITDA в III квартале составил $33,2 млн, увеличившись на 36% по сравнению с $24,5 млн в том же периоде 2020 года. Маржа скорректированного показателя EBITDA, основанная на валовой прибыли, выросла с 30,1% в III квартале 2020 года до 32,6%.

Некоторые дополнительные финансовые показатели

В соответствии с объявленными ранее планами Softline начала реализацию программы обратного выкупа ГДР, предназначенных для финансирования долгосрочного плана мотивации руководства компании, о чем было объявлено в полугодовом отчете компании 30 ноября 2021 года, а также долгосрочной программы партнерства с сотрудниками (LTEPP) и программы приобретения акций сотрудниками, объявленной 24 января 2022 года. Максимальное количество ГДР, которые могут выкупаться в рамках Программы, по-прежнему составляет до 10% от выпущенного акционерного капитала Компании (не более 18,3 млн ГДР), причем Компания не может владеть этими бумагами долее двух лет. Компания продолжит финансировать программу обратного выкупа за счет текущей деятельности и финансовых инвестиций. Согласно решению Совета директоров, программа была рассчитана на один год, начиная с даты утверждения. Однако, компания намерена продлить ее действие на ближайшие несколько лет.

По состоянию на 31 декабря 2021 года у компании имелось 16 508 117 нераспределенных опционов в рамках программы долгосрочной мотивации руководства.

По состоянию на 31 декабря 2021 отношение операционного чистого долга к скорр. EBITDA было 0.92. Операционный чистый долг не включает средства от IPO и продажу акций компании Crayon.

Слияния и поглощения

Продолжая опираться на органический рост, Softline в то же время считает целенаправленные слияния и поглощения действенным способом укрепления экспертизы и расширения возможностей, а также ускорения роста в стратегически важных направлениях. Приобретения дополняют трехмерную стратегию компании. Softline обладает богатым опытом поиска и покупки различных компаний в России и за рубежом в качестве одного из инструментов реализации планов роста. Недавно объявленные приобретения включают:

Umbrella Infocare — одна из ведущих компаний на рынке облачных услуг с головным офисом в Дели и командой из более 200 специалистов. Umbrella Infocare имеет статус AWS Premier Consulting Partner с компетенциями в AWS Managed Services, Migration и DevOps, а также статус Platinum Plus Consulting Partner от Citrix. Индия — один из приоритетных рынков для Softline, где компания заняла прочное место среди крупных поставщиков облачных услуг от различных провайдеров. Масштабы ее органического роста с 2014 года увеличились в 120 раз, а доход в 2020 году превысил 230 млн долларов. Данная сделка существенно расширит наше присутствие в стране и укрепит портфель облачных услуг. Наряду с уже имеющимся опытом, это приобретение ляжет в основу создания глобального центра Softline по передовым решениям AWS для клиентов почти в 60 странах, предоставляя им доступ к ведущим на рынке услугам по проектированию и внедрению облачных систем.
SoftСlub — представитель быстрорастущей отрасли финансовых технологий, крупнейший разработчик комплексных решений для банков, электронной коммерции и фондовых бирж в Центральной и Восточной Европе. По мнению отраслевых экспертов эта компания входит в число 100 лучших вендоров ПО в мире. SoftСlub располагает одной из самых квалифицированных команд разработчиков программного обеспечения в Восточной Европе с более чем 20-летним опытом работы, что позволило привлечь в Softline около 1 000 первоклассных специалистов с глубоким знанием отрасли. При ежегодном росте почти на 10% отрасль финансовых технологий в 2023 году должна достичь оборота почти в $200 млрд, в значительной мере за счет потребности в перестройке устаревших ИТ-архитектур, с которой все еще сталкиваются многие финансовые учреждения. Можно смело ожидать, что сектор финансовых услуг в ближайшие годы останется одним из крупнейших потребителей информационных технологий. Очевидный потенциал роста в этом динамичном секторе стал главной причиной инвестиций Softline в SoftClub. Команда SoftClub, насчитывающая более 950 сотрудников, включая руководство и основателя компании, станет основой центра передового опыта Softline в области финансовых технологий и CRM, который будет заниматься сложными масштабными преобразованиями в банковском секторе с использованием новейших ИТ-решений в постоянно меняющемся мире финансовых услуг.
MMTR Technology специализируется на разработке программного обеспечения и приложений в области автоматизации и контроля качества продукции. В компании работает около 500 инженеров-программистов. Данное приобретение стало очередным важным шагом, соответствующим как стратегии роста Softline на 2022 год, так и ее задачам по расширению возможностей разработки приложений и программного обеспечения нового поколения. Теперь клиенты Softline могут рассчитывать на комплексную поддержку на протяжении всего цикла разработки приложений, включая наем и обучение разработчиков ПО. Ресурсы MMTR Technology и Academy IT в области обучения служат прекрасным дополнением друг другу.
Компания Academy IT обладает огромным опытом создания, разработки и внедрения индивидуальных систем корпоративного обучения, прежде всего в области информационной безопасности. К 2025 году прогнозируется рост глобального рынка образовательных технологий до $404 млрд. Данное приобретение укрепляет наши позиции в этом процветающем секторе по всему миру, дополняет существующий у Softline потенциал в области образования и обучения, а также способствует реализации стратегии ускоренного роста на развивающихся рынках. С этим приобретением Softline становится одним из лидеров в сфере обучения информационным технологиям. Оно значительно расширяет наши возможности в данной динамичной отрасли, открывая широкие перспективы международного бизнеса в востребованных направлениях.
Наконец, в случае TC Engineer мы расширяем наши возможности в плане информационной безопасности, пополняя портфель услуг Softline за счет нового опыта обучения в таких областях, как соблюдения нормативных актов (compliance), Общий регламент по защите персональных данных ЕС (GPDR) и основы информационной безопасности. TC Engineer обладает широкой экспертизой по защите данных. Информационная безопасность, очевидно, представляет собой жизненную необходимость для клиентов по всему миру, и теперь Softline может еще активнее и увереннее сотрудничать с ними в самых сложных проектах.

Руководство Softline постоянно развивает конвейер сделок, над которым оно работает, а стратегия компании в области слияний и поглощений поддерживает ее трехмерные планы роста.

Microsoft

В ноябре компания Softline вступила в Ассоциацию информационной безопасности Microsoft (MISA), укрепив свое сотрудничество с Microsoft и свои позиции в качестве глобального поставщика товаров и услуг в сфере ИТ. MISA представляет собой экосистему независимых поставщиков программного обеспечения и услуг по обеспечению безопасности, интегрирующих свои решения между собой для укрепления защиты ИТ-систем в условиях постоянного появления новых киберугроз. Microsoft также удостоил Softline нескольких званий "Партнер года" в Болгарии, Камбодже, Малайзии и Вьетнаме. В Индии Softline получила престижное звание «Технологический партнер года» в категории «Безопасность». Компания вошла в список лучших партнеров Microsoft по всему миру за активное использование инноваций и внедрение решений для клиентов на основе технологий Microsoft.

Вопросы экологии, социальной ответственности и качества корпоративного управления (ESG)

Мы продолжаем развивать и внедрять принципы ESG во всех наших операциях, и эти вопросы по-прежнему находится на переднем крае стратегии Softline. Компания стремится к созданию атмосферы процветания для своих работников. Забота Softline o сотрудниках отмечена званием «Отличное место для работы» (Great Place to Work) во многих регионах нашего присутствия. Мы давно и решительно выступаем за соблюдение основных прав и охрану человеческого достоинства на рабочем месте и за его пределами, в том числе придерживаясь политики разнообразия и инклюзивности, имеющей огромное значение для руководства компании.

В рамках стратегии ESG Softline стремится к экологически безопасному и устойчивому развития компании, и мы намерены продолжать поиск путей, ведущих к сокращению влияния нашей деятельности на климат. На всех своих рынках Softline применяет надежную систему соблюдения этических норм и выполнения нормативно-правовых актов. Компания продолжит содействовать разнообразию своей обширной структуры корпоративного управления. В частности, с целью совершенствования методов управления проведена реформа Совета директоров, в состав которого теперь входят 4 независимых члена. В текущем году Softline ввела в действие “Кодекс поведения поставщиков» (SCoC), призванный обеспечить соблюдение поставщиками норм ESG.

Перспективы

В 2021 финансовом году Softline ожидает, что маржа валовой прибыли на основе оборота составит не менее 13,5% (ранее был заявлен диапазон 13–14%), скорректированный показатель EBITDA (на основе валовой прибыли) — не менее 26%, а оборот — от $2,3 до $2,4 млрд. В среднесрочной перспективе мы ставим целью достичь маржи валовой прибыли, основанной на обороте, не менее 13,5% (прогноз 13–14% был приведен в проспекте эмиссии). Все остальные среднесрочные показатели остаются неизменными: маржа по скорректированному показателю EBITDA увеличивается, валовая прибыль достигает 30 с небольшим процентов, совокупный рост годового оборота составит чуть ниже 20% с дополнительным вкладом за счет недавних слияний и поглощений, которые вселяют в нас уверенность в выполнении планов по марже в 2022 финансовом году.